L’excédent brut d’exploitation (EBE) de l’entreprise, également appelé bénéfice brut d’exploitation, est le revenu qu’une entreprise tire de ses activités quotidiennes. Il ne tient pas compte des revenus ou des coûts extraordinaires, des actifs amortissables ou des politiques de financement.
La connaissance de l’excédent brut d’exploitation est essentielle pour toute entreprise car elle permet de comparer le chiffre d’affaires hors taxes aux dépenses totales engagées pour produire des articles ou des services. Si l’excédent brut d’exploitation est positif, cela signifie que l’entreprise réalise un bénéfice malgré le fait qu’elle produise davantage de biens ou qu’elle fournisse des services.
Qu’est-ce que l’Excédent Brut d’Exploitation (EBE)?
L’excédent brut d’exploitation (EBE), ou bénéfice brut d’exploitation, correspond aux ressources d’exploitation générées par une entreprise. Il ne tient pas compte des produits et charges exceptionnels, ni des amortissements ou de la politique de financement de l’entreprise.
Connaître l’EBE est essentiel pour toute entreprise car il permet de comparer le chiffre d’affaires hors taxes avec l’ensemble des dépenses engagées pour produire des biens ou des services. Si l’EBE est positif, cela signifie que l’entreprise vend plus qu’elle ne produit.
Comment calculer l’Excédent Brut d’Exploitation ?
L’excédent brut d’exploitation correspond aux bénéfices de l’entreprise générés par ses activités.
Pour calculer l’excédent brut d’exploitation, il suffit de prendre les ressources d’exploitation de l’entreprise et d’en soustraire les produits et charges exceptionnels. En outre, vous devrez soustraire de ces ressources les amortissements et la politique de financement de l’entreprise. Une fois que vous avez soustrait tous ces éléments, il vous reste l’excédent brut d’exploitation.
Il est important de noter que pour le calcul de l’excédent brut d’exploitation, vous pouvez utiliser l’EBITDA (Earnings Before Interest Taxes Depreciation and Amortization).
Qu’est ce que l’EBITDA (Earning Before Interest and Taxes) ?
EBITDA est l’acronyme de Earnings Before Interest Taxes Depreciation and Amortization(bénéfice avant intérêts, impôts, dépréciations et amortissements). L’EBIT désigne les revenus d’exploitation d’une entreprise avant de prendre en compte les intérêts et les impôts. L’EBITDA ne tient pas compte non plus des amortissements, des politiques de financement et des dépenses exceptionnelles.
Le revenu net (Net Income) est le résultat final du processus comptable. Le revenu net (également appelé bénéfice net ou résultat net) est obtenu en déduisant toutes les dépenses, tant fixes que variables, du revenu brut.
Quelle est la différence entre l’EBE et l’EBITDA ?
L’EBITDA est donc le revenu d’exploitation moins toutes les dépenses d’exploitation mais avant impôt. L’EBITDA est une mesure de la performance financière d’une entreprise. Cette mesure exclut les paiements d’intérêts, les impôts sur le revenu, la dépréciation et l’amortissement de ses résultats d’exploitation.
L’EBIT (Earnings Before Interest and Taxes) est le résultat d’exploitation avant impôts et paiements d’intérêts. L’EBIT est une mesure de la performance financière d’une entreprise, alors que l’EBITDA est une mesure de l’efficacité opérationnelle de l’entreprise puisqu’il ne comprend pas toutes les charges telles que la dépréciation ou l’amortissement des actifs
Les dépenses d’exploitation sont les coûts d’exploitation de l’entreprise, tandis que la dépréciation et l’amortissement sont des dépenses liées aux actifs fixes. Ces actifs fixes génèrent des revenus fixes qui sont pris en compte dans l’excédent brut d’exploitation (EBE).
L’EBE est le revenu brut moins toutes les dépenses associées à la production de biens ou de services. Les dépenses exclusives à l’excédent brut d’exploitation ne comprennent pas les coûts des actifs fixes, la capitalisation des revenus, la dépréciation et l’amortissement.
Quelle est la formule de calcul de l’excédent brut d’exploitation ?
L’excédent brut d’exploitation peut être calculé comme suit :
EBE = chiffre d’affaires – coût des ventes – fonds de roulement – stocks de matières – variation des provisions
Quels autres ratios financiers à calculer à partir de l’EBE ?
Voici quelques ratios qui peuvent être calculés à partir de l’EBE :
- Taux d’imposition
Les taux d’imposition d’une société en France sont dictés par le type de société qu’elle représente. Par exemple, si la société est une SA (Société Anonyme), il sera de 34,4 % et pour une SARL, il sera de 38,2 %.
- Marge bénéficiaire nette
La marge bénéficiaire nette est le rapport entre les bénéfices nets et les recettes totales des ventes. Ce ratio donne une indication de l’efficacité d’une entreprise en termes de coûts de production, puisqu’il compare l’ampleur de ses dépenses d’exploitation à ses bénéfices bruts.
- Flux de trésorerie avant financement et impôts
Le flux de trésorerie avant financement et impôts est l’un des indicateurs les plus importants de la santé financière d’une entreprise. Il représente les liquidités générées par l’entreprise avant le paiement de tout investissement sur les marchés des capitaux (actions), des dettes ou des actifs supplémentaires. Cela signifie qu’il peut être utilisé comme une mesure de la rentabilité de l’entreprise.
- Rendement des capitaux propres
Les fonds propres sont la partie du capital qui n’est pas une dette. Ils peuvent prendre la forme d’actions, d’obligations ou de tout autre type de titres de créance. Un détenteur de capitaux propres obtient un bénéfice s’il détient des actions d’une société qui a versé des dividendes complets.
- Ratio dette/capital
Le ratio dette/capitaux propres indique la proportion du capital d’une société qui a été empruntée par opposition à celle fournie par ses actionnaires. Le ratio est calculé en divisant le passif total d’une société par ses capitaux propres. Si le ratio dettes/capitaux propres d’une entreprise est de 1, cela signifie que la totalité de son financement provient de ses capitaux propres et aucun de ses dettes. En général, les ratios élevés sont corrélés à un risque plus élevé.
Excédent brut d’exploitation : quelle analyse en tirer ?
L’excédent brut d’exploitation est le bénéfice d’une entreprise avant impôts, dépréciation et financement.
- Il donne une idée du chiffre d’affaires de l’entreprise car il exclut les impôts et les autres dépenses.
- L’excédent brut d’exploitation nous indique si l’entreprise vend plus qu’elle ne produit.
- Connaître cette information permet de faire des comparaisons avec toutes les dépenses engagées pour produire des biens ou des services
- Si l’excédent brut d’exploitation est positif, cela signifie que l’entreprise vend plus que ce qu’elle produit – en d’autres termes, il n’y a pas de pertes de production
- Un EBE négatif indique que l’entreprise dépense plus d’argent pour la production que ce qu’elle gagne par ses ventes.
Quel est un bon taux d’EBE ?
Selon certains experts, un bon taux d’EBE est à 10 %. Cela signifie que pour chaque euro que l’entreprise tire de ses activités, elle devrait avoir au moins 0,10 € de bénéfice d’exploitation.
Quelles sont les actions à mener pour améliorer l’EBE de l’entreprise ?
Il existe de nombreuses activités qui peuvent être réalisées pour améliorer l’EBE de l’entreprise. Un exemple est de réduire vos dépenses tout en maintenant vos niveaux de productivité. Vous pouvez également recourir à des contrats ou à la vente en gros pour acheter des matériaux et des fournitures à un prix plus favorable, ce qui vous aidera à maintenir vos coûts à un niveau bas.
